Мировые рынки не показывают единой динамики

В пятницу, 16 января, мировые фондовые индексы не показывают единой картины, однако большинство индексов все же находятся в плюсе на фоне снижения геополитической напряженности вокруг Ирана, выхода статистики и начала сезона корпоративной отчетности.

Накануне основные американские фондовые индексы закончили торги ростом после двухдневного снижения. DJIA прибавил 0,60%, S&P 500 поднялся на 0,26%, а Nasdaq показал рост на 0,25% благодаря сильной динамике в акциях технологического и финансового секторов.

Между тем, в США резко сократилось число первичных заявок на пособие по безработице. Они снизились на 9 тыс. по сравнению с предыдущей неделей, составив 198 тыс. за неделю, закончившуюся 10 января, что стало вторым самым низким показателем за два года вопреки ожиданиям рынка, прогнозировавшего рост до 215 тыс. В то же время число вторичных заявок снизилось на 19 тыс. до 1884 тыс. к концу года, что соответствует ожиданиям рынка. Результат по-прежнему отражает низкий уровень увольнений и относительно низкий уровень найма на рынке труда.

Акции Taiwan Semiconductor Manufacturing акции выросли на 4,44% после того, как крупнейший в мире контрактный производитель чипов сообщил о более высокой, чем ожидалось, чистой прибыли за четвертый квартал благодаря высокому спросу на искусственный интеллект. Кроме того, TSMC объявила о планах значительного увеличения капитальных затрат на 2026 год, которые могут составить от $52 млрд до $56 млрд. Это вызвало ралли в акциях производителей оборудования для производства чипов. Акции KLA Corporation подскочили на 7,70%, акции Applied Materials выросли на 5,69%, а акции Lam Research повысились на 4,16%.

Динамика других бумаг технологического сектора разделилась. NVIDIA подорожала на 2,13%, AMD – на 1,93%, Cisco – на 1,13%, Micron – на 0,98%, Broadcom – на 0,92%. С другой стороны, бумаги IBM подешевели на 3,59%, Oracle – на 1,94%, Teradyne – на 1,08%, Intel – на 0,82%. Акции Apple, которые включены в состав стратегии «US. Сбалансированная», понизились в цене на 0,67%.

Финансовые компании продолжили раскрывать отчетность. Акции BlackRock поднялись на 5,93%, Morgan Stanley — на 5,78%, Goldman Sachs — на 4,63% после раскрытия этими крупнейшими инвестиционными группами сильных результатов четвертого квартала, которые превзошли ожидания рынка.

Из других заметных событий, производитель медицинского оборудования компания Boston Scientific объявила о приобретении Penumbra, другой компании сектора за $14,5 млрд. На этой информации акции Boston Scientific подешевели на 3,96%, а акции Penumbra взлетели на 11,82%.

Сегодня, по состоянию на 11:00 мск, фьючерс на индекс S&P 500 повышается на 0,3%. Доходность 10-летних казначейских облигаций США растет на 2,2 б.п. до уровня 4,170%. Фьючерс на нефть марки Brent с поставкой в марте повышается на 0,13% до $63,84 за баррель. Февральский фьючерс на золото отступает на 0,22% до $4613 за тройскую унцию.

Индексы Азиатско-Тихоокеанского региона движутся разнонаправленно. Австралийский ASX прибавил 0,48%. Индийский BSE Sensex, пропустивший вчера день из-за национального праздника, сегодня растет на 0,2%. Японский Nikkei 225 отступил на 0,26%. Южнокорейский KOSPI поднялся на 0,90%. Гонконгский Hang Seng снизился на 0,55%. Сводный китайский фондовый индекс CSI 300 опустился на 0,41%.

Китайские акции продолжили отступление после того, как финансовые регуляторы КНР в рамках более широких усилий по ограничению избыточного риска на рынках капитала повысили требования к обеспечению при маржинальной торговле до 100% вместо прежних 80%, которые вступят в силу 19 января.

На торгах в Гонконге хуже рынка закончили день бумаги Pop Mart (-5,66%), Alibaba Health (-5,58%), Orient Overseas (-4,67%), Li Auto (-2,26%) и CNOOC (-2,16%). Лучшую динамику показали акции Techtronic Industries (+4,87%), Li Ning (+3,84%), SMIC (+2,39%), Wharf Real Estate (+2,29%) и Xinyi Solar (+1,92%).

Европейские индексы в начале торгов в пятницу разошлись в динамике. Сводный континентальный индекс STOXX Europe 600 в первый час торгов отступает на 0,10%. В числе лидеров роста в начале дня оказались акции норвежской компании Novo Nordisk (+3,23%), германской Uniper (+3,21%), французской Ubisoft Entertainment (+2,92%), финской Kesko (+2,49%), польской CD PROJEKT (+2,33%). Среди аутсайдеров дня – акции германской Lanxess (-4,08%), нидерландской IMCD (-3,59%), швейцарской Richemont (-3,05%), французской Arkema (-2,89%) и норвежской Mowi (-2,66%).

Годовой уровень инфляции в Германии в декабре 2025 г. снизился до 1,8%, что соответствует предварительным оценкам и ниже показателя в 2,3% в ноябре. Впервые с сентября 2024 г. этот показатель опустился ниже целевого среднего значения ЕЦБ в 2%, став вторым самым низким уровнем инфляции с начала 2021 г.

Как ожидается, сегодня вечером Росстат также опубликует данные об индексе потребительских цен в РФ в декабре и за весь 2025 год. По оценке, опубликованной в среду, годовая инфляция по состоянию на 12 января ускорилась до 6,27% после 5,98% на конец декабря.

Российский рынок акций начал дневную сессию ростом. По состоянию на 11:50 мск индексы МосБиржи и РТС прибавляют 0,86%. Почти все бумаги в составе индексов оказались в плюсе. Умеренно отрицательная динамика сохранилась только в бумагах «Транснефти» а.п. (−0,47%), «Норникеля» (−0,32%), «Ростелекома» а.о. (−0,25%) и ЮГК (−0,22%). А в лидерах роста оказались акции МКБ (+2,75%), «Русала» (+2,45%), «Мосэнерго» (+2,44%), Группы «Позитив» (+1,97%) и «МД Медикал Груп» (+1,75%).

Техническая картина

Индекс МосБиржи

Индекс МосБиржи остается в восходящем канале. Однако ему пока не удается уйти далеко от значения 2700 пунктов. Ближайший уровень сопротивления находится чуть выше 2800. Ближайшая поддержка расположена в районе 2600 пунктов.

S&P 500

Индекс S&P 500 находится недалеко от исторического максимума, расположенного в районе 6986 пунктов. Однако надо признать, что новогоднего ралли не получилось. Конфигурация графика приобрела форму клина, направленного вверх, что может говорить о приближающемся развороте рынка. Серьезный уровень поддержки по-прежнему расположен около 6540 пунктов.

STOXX Europe 600

Индекс STOXX 600 показал настоящее «ралли Санта Клауса», поднявшись на новый исторический максимум чуть ниже 615 пунктов. Отметим, однако, что RSI уже находится глубоко в зоне перекупленности. Видимый уровень поддержки находится около 586 пунктов.

CSI 300

Индекса CSI 300 остается в восходящем тренде, хотя замедлил темпы роста. Сейчас он консолидируется недалеко от локального максимума в узком диапазоне между 4720 и 4840. Следующая поддержка находится в районе 4625 пунктов.

Алексей Калачев,
аналитик ФГ «Финам»